Развивающиеся страны призывают найти замену американской валюте. Мир на пороге очередных валютных войн, предупреждают эксперты. Рубль между тем подешевел по отношению и к доллару, и к евро. Снижение первоклассного кредитного рейтинга США с ААА до AA+ агентством Standard & Poor\’s негативно отразилось на американской валюте. На рынке forex пара евро/доллар, по состоянию на 11.30 мск, торговалась у отметки 1,4379 против 1,4282 на закрытие сессии в пятницу. Кроме того, единую валюту поддерживает решение европейских властей по покупке гособлигаций Италии и Испании.
Власти Китая, крупнейшего кредитора США, уже заявили о том, что доллар пора заменить на другую резервную валюту. Прошли времена, когда США могли «кредитом обеспечить себе выход из проблем, которые они сами и создают, и в мире должна быть новая резервная валюта, которая заменит доллар», сообщило агентство «Синьхуа». Власти России, большая часть международных резервов которой размещена в долларах, пока не переживают. По словам заместителя председателя Центробанка Сергея Шевцова, в краткосрочной перспективе снижение рейтинга США не отразится на финансовой стабильности национальной экономики и не приведет к изменению валютной структуры резервов. По состоянию на 1 августа, международные резервы России составляли $533,91 млрд. Не будет пересматриваться и структура вложений средств резервных фондов. «Большой разницы между ААА и АА+ нет», – пояснил «Интерфаксу» замминистра финансов Сергей Сторчак.
Но изменение рейтинга США уже ударило по рублю, который продолжает сдавать свои позиции. Средневзвешенный курс доллара расчетами «завтра» на единой торговой сессии (ЕТС) ММВБ вырос на 18,28 копейки и составил 28,5 рубля. Средневзвешенный курс евро расчетами «завтра» на ЕТС ММВБ подскочил на 99,45 копеек и достиг 40,98 рубля. Таким образом, рубль подешевел к бивалютной корзине: ее стоимость выросла на 55 копеек, до 34,13 рубля, по сравнению с 33,58 рубля в пятницу. «Российский рубль пал жертвой распродаж на фондовых площадках и бегства от рисков», – говорит финансовый аналитик FxPro Александр Купцикевич.
Предстоящая неделя будет нервной, единодушны эксперты. «Все больше зависит от воли и решимости политиков, а не статистики и ситуации на рынках. Есть небольшой шанс, что сегодняшнее утро обозначило дно на рынках, с технической точки зрения все «перепродано». Но на примере 2008 года мы понимаем, что падать можно глубоко и мучительно», – говорит Купцикевич. «Пара доллар/евро – это борьба инвалидов, которые соревнуются, у кого дела хуже.
Здесь не будет критических скачков, все будет в рамках большого исторического коридора 1,25–1,45. Рубль традиционно зависит от нефти», – говорит директор управления валютных рынков ФГ БКС Павел Андреев. «Во второй половине года рубль будет медленно, но верно ослабляться. К концу года относительно корзины рубль упадет ещё на 2,5–3%. Корзина попытается консолидироваться в районе 34,90–35,00. Нефтяные цены, видимо, уже увидели свои максимумы в этом году, и Urals может легко сползти под отметку $100 за баррель», – соглашается начальник отдела денежных рынков Первого республиканского банка Игорь Шибанов. «Большая семерка» пообещала принять любые необходимые меры, чтобы успокоить финансовые рынки. Одна из них – совместные действия на валютных рынках, поскольку «беспорядочные колебания оказывают отрицательное влияние на экономическую и финансовую стабильность».
У «большой семерки» есть три способа контролировать валютные колебания. «Это валютные интервенции, скоординированная процентная политика, контроль за движением капитала. Последнее нынче не модно, а вот опыт координации был и в 2001 году, и в 2008–2009 годы», – говорит старший аналитик по долговым инструментам «Уралсиб Кэпитал» Антон Табах. По словам эксперта, последний удачный пример был в 1985 году, когда ФРС и другим центробанкам удалось контролируемо ослабить доллар почти на 51% против иены и немецкой марки за полтора года – под угрозой введения контроля за рынком капитала и протекционистских таможенных тарифов.
Поиски новой резервной валюты, на которой настаивают развивающиеся страны, могут привести к новым валютным войнам, считают эксперты. «Договоренности о создании мировой валюты будут пробивать себе дорогу через большое сопротивление США. Но, чтобы они произошли, придется пережить серию обострений, а катализатором будет растущая напряженность на рынках. Вероятно, мы станем свидетелями нешуточных валютных войн, а наиболее жесткие схватки будут между долларом, евро и китайским юанем», – считает начальник аналитического отдела ИК «Церих Кэпитал Менеджмент» Николай Подлевских.